恩格尔（Engle）与格兰杰（Granger）——2003诺贝尔经济学奖

Question

如题所述

Answer 1

2003年的诺贝尔经济学奖璀璨夺目，两位杰出的经济学家罗伯特·恩格尔与克莱夫·格兰杰凭借各自的卓越贡献，共同分享了这一荣誉。恩格尔，曾以物理学的视角踏入金融计量经济学领域，他的贡献犹如璀璨星辰，其中最引人瞩目的便是开创性的协整理论与ARCH模型。ARCH模型的出现，犹如一盏明灯，照亮了金融变量波动性研究的迷雾，为理解高频金融数据提供了关键工具。从GARCH、BEKK到DCC模型，这些理论犹如建筑中的砖石，构筑了现代金融经济学的基石。

格兰杰在经济学领域同样留下了深刻的烙印，他在谱分析、组合预测以及格兰杰因果关系的研究上独树一帜。1974年，他提出了颠覆性的伪回归理论，随后逐步深入非线性模型的探究，1980年与焦克斯合作的长记忆模型更是引发了经济学界的广泛关注。1983年，他与恩格尔联手，带来了协整与误差校正模型，这一理论揭示了多变量模型中相互影响的深层机制，为经济学研究提供了全新的视角。1987年，他们的合作论文详尽阐述了这一理论和方法，但同时也揭示了其局限性。乔根森在此基础上进行了序贯检验和极大似然估计的改进，进一步丰富了经济学理论的边界。

两位经济学大师的智慧火花，共同点燃了经济学研究的新篇章。他们的工作不仅改变了我们对经济序列波动性的理解，也推动了计量经济学领域的前沿发展，为经济学家们提供了更为精确和深入的分析工具。他们的贡献，犹如诺贝尔经济学奖颁发时的璀璨星光，照亮了经济学的天空，激励着一代又一代的学者继续探索未知的经济学领域。